Loar Holdings Inc (NYSE:LOAR) ha anunciado hoy la firma de un acuerdo definitivo para adquirir Applied Avionics, Inc. («Applied Avionics») por 385 millones de dólares en efectivo.
Fundada en 1968, Applied Avionics se dedica al diseño, desarrollo y fabricación de soluciones de interfaz de aviónica de alta ingeniería. Sus marcas, VIVISUN® y NEXSYS®, son preferidas por proveedores de reacondicionamiento de aeronaves, contratistas militares, proveedores de primer nivel y fabricantes de equipos originales, entre otros. Esto se debe a su compromiso con un servicio al cliente excepcional, productos de alta calidad y una reputación sólida como proveedor de soluciones innovadoras.
Debido a la naturaleza personalizada de sus soluciones, casi todos los ingresos de Applied Avionics provienen de diseños propios. Sus productos se encuentran en diversas plataformas de los mercados finales aeroespacial y de defensa, tanto comercial como militar. La empresa, que emplea a más de 80 personas en su sede y planta de fabricación de Fort Worth, Texas, espera tener ventas y EBITDA ajustado de aproximadamente 40 millones de dólares y 21 millones de dólares, respectivamente, para el ejercicio que finaliza el 31 de diciembre de 2024. Además, Loar espera recibir beneficios fiscales de aproximadamente 45 millones de dólares como resultado de la transacción, lo que situará el múltiplo del precio de compra efectivo en aproximadamente 16 veces el EBITDA ajustado de Applied Avionics 2024.
«Estamos entusiasmados con la incorporación de Applied Avionics a la familia Loar», declaró Dirkson Charles, consejero delegado y copresidente ejecutivo del consejo de administración de Loar. «Applied Avionics encaja con nuestra iniciativa estratégica de añadir capacidades de nicho y productos patentados a nuestro conjunto de soluciones para clientes. Además, más del 75% de las ventas de Applied Avionics proceden del mercado posventa, lo que refuerza aún más este atributo y enfoque estratégico de Loar».
Se espera que la operación se cierre poco después de recibir las aprobaciones reglamentarias necesarias y está sujeta a las condiciones de cierre habituales. La adquisición será financiada mediante empréstitos adicionales en el marco del actual contrato de crédito de Loar y efectivo disponible.
Sobre Loar Holdings Inc.:
Loar Holdings Inc. es un fabricante y proveedor diversificado de componentes aeroespaciales y de defensa especializados, esenciales para las aeronaves y los sistemas aeroespaciales y de defensa actuales. La empresa ha establecido relaciones con los principales fabricantes de equipos originales aeroespaciales y de defensa y Tier Ones en todo el mundo.
Declaraciones prospectivas:
Este comunicado de prensa incluye declaraciones prospectivas expresas o implícitas. Las declaraciones prospectivas incluyen todas las declaraciones que no son hechos históricos, incluidas las que reflejan nuestras opiniones actuales con respecto a, entre otras cosas, la capacidad de Loar para cerrar a tiempo la adquisición de Applied Avionics, la capacidad de Loar para financiar dicha adquisición y el rendimiento financiero previsto de Applied Avionics.
